Vermögen

Bei der Kundenanalyse wird dank gezielter Fragestellung

Bei der Asset Allocation wird in eine strategische und in eine taktische Asset Allocation unterteilt. Welche dieser beiden Asset Allocation trägt hauptsächlich zum langfristigen Erfolg bei?

Ihre Kundin, Frau X, hat die Gelder nach einer wachstumsorientierten Anlagestrategie investiert. Bezüglich Zeithorizont kann Frau X die Gelder somit

Bei einer einkommensorientierten Anlagestrategie wird hauptsächlich in Sachwerte investiert, der Fremdwährungsanteil ist eher klein.

Die empfohlene Anlagestrategie kann sich am Anlagehorizont ausrichten, jedoch bedeutet dies nicht zwangsläufig, dass der Kunde diese auch entsprechend umsetzen wird.

Ihr Kunde, Herr Y, hat gemäss dem ermittelten Risikoprofil (Kundenprofil, Anlegerprofil) eine sehr hohe Risikofähigkeit, aber eine geringe Risikobereitschaft. Welche der fünf Anlagestrategien werden Sie empfehlen?

Mit zunehmendem Anlagehorizont nimmt die Verlustwahrscheinlichkeit ab, folglich reduziert sich das Anlagerisiko.

Welche der folgenden Anlagemöglichkeiten zählen zu den alternativen Anlagen?

Hedge Funds eignen sich für jeden Anleger, da in jedem Marktumfeld absolut positive Renditen angestrebt werden.

Der Nachteil der Hedge Funds liegt darin, dass infolge hoher positiver Korrelation zu den herkömmlichen Anlageklassen kein Diversifikationseffekt erzielt werden kann.

Im Gegensatz zu den traditionellen Anlagefonds verfolgt der Hedge Funds diverse Strategien, u.a. auch Long- und Short-Positionen.

Frau Tax erteilt Ihnen den Auftrag, vom Anlagefonds X 100 Anteilscheine zu kaufen. Bei diesem Anlagefonds X handelt es sich um einen thesaurierenden Anlagefonds. Bezüglich der zu leistenden Einkommenssteuer ist

1. Im Gegensatz zu den realisierten Kapitalgewinnen im beweglichen Privatvermögen bleiben die unrealisierten Kapitalgewinne im beweglichen Privatvermögen steuerfrei. Voraussetzung ist, dass die betreffende Person steuerlich nicht als professioneller Wertschriftenhändler eingeschätzt ist.

Bei einer Versicherungs-Einmaleinlage mit Anlagefonds, welche die Bedingungen für die steuerfreie Ertragseinnahme erfüllt, ist es sinnvoll, auf Grund des Anlagehorizontes und der steuerlichen Optimierung ausschliesslich Aktienfonds zu integrieren.

Aus rein steuerlichen Gründen sollte eine Aktie, welche in den nächsten Tagen mutmasslich eine Dividende ausschütten wird, erst nach dem Dividendenabgang gekauft werden. Der Nachteil liegt darin, dass bis zum Kauf an einer allfälligen Preissteigerung nicht partizipiert werden kann.

Eine Anforderung an die Performancemessung ist die Bestimmung der Benchmark, welche

Performanceberechnungen können sowohl mit einfachen wie auch stetigen Renditen erfolgen. Bei den gegenüber Kunden ausgewiesenen Renditen handelt es sich um

In der Finanzmarkttheorie und für die Berechnung der Risikokennzahlen (z.B. die Volatilität) werden

Bei der Berechnung einer einfachen Gesamtrendite sind die einzelnen Renditenwerte zwingend multiplikativ miteinander zu verknüpfen. Andernfalls geht der Zinseszinsertrag verloren.

Wenn innerhalb von 18 Jahren und 3 Monaten eine einfache Gesamtrendite von 154.42% erzielt wurde, so beträgt die einfache Jahres-Durchschnittsrendite

Der Swiss Market Index (SMI) ist ein Preisindex, somit sind die Dividendenzahlungen im Index reinvestiert und können in der Performanceberechnung vernachlässigt werden.

Der SMI-Index wurde am 30. Juni 1988 mit 1‘500 Punkten eingeführt. Aktuell steht der Index bei 6‘666 Index-Punkten. Die einfache Gesamtrendite beträgt

Im Jahr 1 verzinst die Bank das Sparkonto mit 3.25%, im Jahr 2 mit 3.75% und im Jahr 3 mit 4.00%. Transaktionen sind nie erfolgt. Der Gesamtertrag nach drei Jahren liegt bei

Die Anlage A hat im ersten Jahr eine Rendite von 50% abgeworfen, im Jahr 2 -50%, im Jahr 3 50% und im Jahr 4 -50%. Die einfache Jahres-Durchschnittsrendite beträgt

Ihr Kunde unterhält bei der Topbank ein Sparkonto, welches zu einem Jahreszinssatz von 2.25% verzinst wird. Die Topbank schliesst sämtliche Konti quartalsweise ab. Wie hoch ist der effektive Jahreszinssatz?

Die Bank A offeriert ein Konto, welches zu einem jährlichen fixen Zinssatz von 4.75% verzinst wird. Die Bank B offeriert ein Konto, welches zu einem jährlichen fixen Zinssatz von 4.50% verzinst wird, jedoch monatlich abgeschlossen. Beide Banken verlangen überdies, dass das Geld fix für drei Jahre angelegt wird, Transaktionen sind nicht möglich. Beide Banken weisen eine identische Sicherheit auf. Für welche Bank entscheiden Sie sich?

In den letzten 88 Tagen hat Ihre Kundin eine einfache Rendite von 2.79% erzielt. Wie hoch ist die annualisierte einfache Rendite (Schweizer Zinsusanz)?

Welche der folgenden Hinweise beziehen sich auf die Performancemessung?

Sie haben für ihren Kunden eine (stetige) Portfoliorendite von 8% erwirtschaftet, wobei das Gesamtrisiko bei 20% der stetigen Portfoliorendite lag. Ihr Kunde hat im Depot, welches er selbst bewirtschaftet, eine (stetige) Portfoliorendite von 9.25% erwirtschaftet. Für die Erzielung dieses Resultates ist er ein Gesamtrisiko von 28.28% eingegangen. Der (stetige) risikolose Zinssatz lag in dieser Zeitperiode bei 1.75%. In der zweidimensionalen Betrachtungsweise hat welches Portfolio das bessere Resultat erzielt?

Die Information Ratio liegt in den meisten Fällen im

Vor zehn Jahren hat ihre Kundin US$ gekauft. Der Geldkurs lag seinerzeit bei 1 US$ = CHF 2, der Briefkurs bei CHF 2.10. Heute verkauft die Kundin die US$, wobei der aktuelle Geldkurs bei 1 US$ = CHF 0.95 und der Briefkurs bei 0.98 liegt. Wie hoch ist die gesamte Währungsrendite?

Vor acht Jahren und fünf Monaten hat ihr Kunde EUR zu einem Wechselkurs von 1.60 (1 EUR = CHF 1.60) gekauft. Heute liegt der aktuelle Wechselkurs bei 1.38. Wie hoch ist die durchschnittliche Jahres-Währungsrendite?

Frau Zins kauft eine Obligation zu pari in AUD, welche einen Coupon von 7% abwirft. Ihr Grenzsteuersatz liegt bei 22%. Wie hoch ist die Nachsteuerrendite in AUD?

Der Käufer einer Put-Option hat die Pflicht, den Basiswert zum vereinbarten Strike während der vereinbarten Frist zu liefern.

Der Verkäufer einer Put-Option hat die Pflicht, den Basiswert zum vereinbarten Strike während der vereinbarten Frist zu liefern.

Der Käufer einer Call-Option hat das Recht, den Basiswert zum vereinbarten Strike während der vereinbarten Frist zu verkaufen.

Der Verkäufer einer Call-Option hat die Pflicht, den Basiswert zum vereinbarten Strike während der vereinbarten Frist zu liefern.

Optionen nach American Style können während der gesamten Laufzeit ausgeübt werden.

Der gesamte Optionspreis besteht immer aus dem Zeitwert und dem inneren Wert. Es ist auch möglich, dass der innere Wert negativ ist.