BWL Prüfungsvorbereitung - SoWi

• Jahresabschluss
• Gründung
• Börsengang
• Fusion

Aktivseite der Bilanz

Anlagevermögen

• - gemildertes Niederwertsprinzip
• - langfristig
• - Wahlrecht (Anschaffungspreis oder Marktpreis / Stille Reserven)
• -Abschreibung Wertminderung (Anschaffungskosten : Nutzungsdauer = Frist in Jahren / Werte bestimmt Finanzamt)

Umlaufvermögen

• - strenges Niederwertsprinzip (Ansatzpflicht niedriger Marktpreis)
• - Vorsichtsprinzip (nicht reicher rechnen)
• -Realisationsprinzip (nur realisierte Beträge dürfen ausgewiesen werden z.B. Eigene Wertpapiere)
• -Imparitätsprinzip (nicht realisierte Beträge müssen ausgewiesen werden (der vorsichtige Kaufmann))

Passivseite

Eigenkapital

• - gezeichnetes Kapital (eingebrachtes Gründungskapital)
• -Gewinnrückgang (kein Bewertungspielraum / Fakten)
• Fremkapital
• - Verbindlichkeiten müssen immer mit ihrem Rückzahlungsbetrag bewertet werden (z.B. Fremdwährungskredite)
• -Rückstellungen (zukünftige Ausgaben, deren Grund feststeht - aber in Höhe und Zeitpunkt unsicher sind. / kaufmännische Schätzung)

Die KLR ist ein Tool des internen RW.

1. Welche Kosten sind entstanden? Kostenartenrechnung
2. Wo sind die Kosten entstanden? Kostenstellenrechnung
3. Wer hat die Kosten zu tragen? Kostenträgerrechung

Entweder über die Vollkostenrechnung:

• Einzelkosten + Gemeinkosten
• Kostenartenrechnung (Kosten werden erfasst)
• Kostenstellenrechnung (BAB)
• Kostenträgerrechnung (Kalkulation / Angebotspreis/ Selbstkosten)

oder über die Teilkostenrechung (besser Vollkosten)

Allgemein gilt:

• Berechnung BE ergibt Rentabilität
• Überwachungsfunktion
• keine gesetzlichen Vorgaben / was will ich controllen
• nur operatives Geschäft (keine Vermietungen etc.)

• Planen, Steuern, Kontrolle, Analyse von Abweichungen, budgetieren,
• Servicefunktion für das Managment => Stabstelle, Zahlen erfassen, Informationen aufbereiten als Grundlage für  Managmententscheidungen, Informationsweitergabe
• Soll - Ist Vergleiche => Abweichungen analysieren => Korrekturvorschlag => Entscheidung => planen => Realisierung => Soll-Ist Vergleiche
• entspricht: Controlling Regelkreis 

Operativ

• aktueller Produktionsprozess (kurzfristig) 
• z.B. mittels operative Planung, Budgetierung, Budgetkontrolle, Informationsversorgung

Strategisch

• Planung und Steuerung zukünftiger Geschäftsereignisse (4-5 Jahre)
• z.B. mittels Gewinnschwellenanalyse (BEP), Portfolioanalyse, Benchmarking

Sonderfall ökologisches Controlling

Sonderfall technisches Controlling

Budgetierung wird vor allem bei Kostenstellen mit hohen Gemeinkosten eingesetzt. z.B. Werbeetat

• Koordination: Budgetverhandlungen / Gesamtbudget wird sinnvoll aufgeteilt
• Führung: Ausbau gewünschter Bereiche durch höheres Budget - Einsparungen duch kleineres Budget
• Kontrolle und Steuerung: Überwachung und Steuerung der Kostenstellen

Schwierigkeiten: höhere Produktqualität durch niedrigers Budget?, unkritische Budgetfortschreibung, demotivierend,

1. Portfolioanalyse: Behandllungen im Krankenhaus
2. BEP: Gewinnschwelle bei Bierproduktion
3. Benchmarking mit Leistungsführer etc.
4. SWOT Analyse (Strengths, Weakness, Opportunities, Threads) z.B. Fähigkeiten der Mitarbeiter

Eigenkapital Quote: Eigenkapital : Gesamtkapital x 100

Fremdkapital Quote: Fremdkapital : Gesamtkapital x 100

Verschuldungskoeffizient: Fremdkapital : Eigenkapital x 100 (wichtigst: hohes Fremdkapital = hoher Einfluss von außen)

DB1 : Eigenkapital : Anlagevermögen x 100% (langfristige Anlagen durch Eigenkapital gedeckt)

DB2: Eigenkapital + langfristiges Fremdkapital : Anlagevermögen x 100%

Goldene Bilanzregel: Eigenkapital : Anlageverögen >=1

Goldene Finanzierungsregel: Fristengleichheit / Nutzungsdauer

1. Grad: Zahlungsmittel : kurzfristige Verbindlichkeiten x 100% (mindestens 20% Prozent = one to five)

2. Grad: (Zahlungsmittel+kurzfristige Forderungen) : kurzfristige Verbindlichkeiten x 100% (sollte bei 100% liegen, one to one)

3. Grad: (Zahlungsmittel+kurzfristige Forderungen+Vorräte) : kurzfristige Verbindlichkeiten x 100%  (sollte bei 200% liegen, two to one rate)

Rentabilität lässt sich berechnen, Produktivität nicht:

Eigenkapitalrentabilität ->Verhältniss EK zu Gewinn (interne Verzinsung)

Gesamtkapitalrentabilität -> + Fremdkapital und Fremdkapitalzins

ROI = Return On Investment / Rückfluss des eingesetzten Kapitals = Umsatzrentabilität x Kapitalumschlagshäufigkeit

wobei sich die Umsatzrentabilität berechnet:

Gewinn x 100 : Umsatz (branchenabhängig) (aldi vs. apple)

• Offenes+erweiterbares Kennzahlensystem
• mehrdimensional
• Unternehmen entscheidet selbst über die eingesetzten Kennzahlen

1. ergebnisorientierte Kennzahlen z.B. Fakten aus der Bilanzanalyse
2. prozessorientierte Kennzahlen z.B. Kommunikationsprozesse
3. Kundenperspektive z.B. Kundenzufriedenheit
4. MA Perspektive z.B Maßnahmen der Weiterbildung, Absenttissmus

Grundsätzliches: MA sind bei der Erstellung mit dabei.

Ist leider super aufwändig - wird deswegen wenig eingesetzt.

• Portfolioanalyse 
• Benchmarking (Orientierung an den Besten)
• SWAT Analyse (großer Vorteil - Selbstreflektion)

Eigenfinanzierung (wird zu Eigenkapital)

• Gesellschafterkapital (Innenfinanzierung)
• Selbstfinanzierung (Innen)
• Beteiligungsfinanzierung (neue Gesellschafter / Außen)

Fremdfinanzierung (wird zu Fremdkapital)

• Gesellschafterdarlehn (Innenfinanzierung)
• Kredit von Banken (Außenfinanzierung)

wenn Gemeinnützigkeit vorhanden, dann auch

• Spenden
• Sponsorieng
• Mitgliedsbeträge

Voraussetzung ist ein funktionierendes Rechnungswesen.

Liquidität: Das Unternehmen ist in der Lage seinen Zahlungsverpflichtungen fristgerecht nachzukommen.

Unterschieden muss werden zwischen

absoluter

• auschließlich die Aktivseite der Bilanz, wie schnell sich Dinge zu Geld machen lassen

und relativer Liquidität

• Deckungsverhältnis von Vermögensteilen zu Verbindlichkeiten
•  

Liqui 1

• Zahlungsmittel : kurzfristige Verbindlichkeiten x 100 =%
• (Barliquidität)

Liqui 2 + Liqui 3

Anders als bei der stichtagbezogenen absoluten Liquidiät betrachtet die Dynamische Qualität einen Zeitraum - und dabei nicht nur Zahlen aus der Bilanz, sondern auch Miete, Löhne, Sozialversicherungsbeiträge etc.

Im Falle der Illiquidität ist das Unternehmen zahlungsunfähig. Schlimmstenfalls droht Insolvenz.

Um Illiqudität zu vermeiden, muss man im Vorfeld:

• Finanzpläne erstellen (wann gibt es viele Ausgaben)
• Aging Listen (Forderungen sind lange offen)
• Umschlaghäufigkeit der Forderung 
• Debitorenmagment
• Ausgabenkontrolle

Externe Krisenursachen:

• Veränderungen im Kaufverhalten, technologischer Wandel, Verbot bestimmter Produkte

Interne Ursachen

• stets Managmentfehler, z.B. zu schnelles Wachstum, 

• Ausweitung der Kreditlinie
• Laufende Überprüfung der Forderungen
• Allmeine Zahlungsbedinungen optimieren
• Mahnwesen verschärfen (Debitorenmanagment) Kunden klassifizieren
• Außerordenliche Maßnahmen ergreifen (z.B. Factoring)

• ohne Mithilfe der Gläubiger
• operative Maßnahmen (gegen Zahlungsunfähigkeit)
• strategische Neuausrichung (Sanierungskonzept)
• strukturelle Veränderung (Austausch Managment)
• umfassender Wandel der U-Kultur (Leitbild)

Außerdem

Personelle Maßnahmen (Umstrukturierung + neue Ideen)

Organistatorische Maßnahmen (mehr Effizienz)

Sachliche Maßnahmen (Schließung von Bereichen)

Finanzielle Maßnahmen (Zuführung von neuem Kapital)

• Sachgut: Konsumgüter (Verbrauch Nahrung +Gebrauch Kleidung / Zeitfaktor)
• Sachgut: Produktionsgüter (Verbrauch Rohstoffe + Gebrauch Maschinen)
• Immatrielle Güter (Dienstleistungen pers.+sachl. + Rechte)

_{Bedürfnisse: Mangelerscheinungen, die durch Güter/Dienstleistungen beseitigt werden können.}

_{Bedarf: konkretisiertes Bedürfnis, das sich mit Geldmitteln befriedigen läßt}

_{Nachfrage/Angebot: Der Bedarf, der mit Geld bezahlt werden kann ist, wird am Markt durch Kaufabsicht tatsächlich wirksam.}

Das Maximalprinzip

bestimmter Einsatz -> maximaler Erfolg

Das Minimalprinzip

minimaler Einsatz -> bestimmter Erfolg

• Monopol
• Oligopol
• Polypol

• Betriebsmittel
• Werkstoffe
• Arbeit (dispositiver Faktor und ausführende Arbeit)

(in der VWL Boden, Arbeit, Kapital)

Produktivität = produzierte Stückzahl : Kosten der Produktionsfaktoren entspricht: Output durch Input (muss größer 1 sein - logo)

Zentrale Planung vs. dezentrale Planung

Planperioden vs. Markt

Plankontrolle vs. Markt+ preisbildung

Kollektiveigentum vs. Privateigentum

Zentral gelenkter Arbeitskräfteeinsatz vs. dezentrale Planung, 

gelenkter Verbrauch vs. freier Markt

Preise staatl. festgelegt vs. freier Markt

Deutschland ist eine soziale Marktwirtschaft mit gesetzlichem Rahmen.

• Privateigentum
• Wettbewerb
• Dezentrale Planung
• Marktpreisbildung
• Tarifautonomie
• Vertrags-und Gerwebefreiheit
• Soziale Sicherheit

• Personenfirma z.B. Max Muster GmbH
• Sachfirma z.B. Deutsche Bahn
• Mischfirmen z.B. Kugellager Fischer
• Fantasie Firmen z.B. Sonnenschein AG

• Marktanalyse

Faktoren:

• Marktbezogene Faktoren (Konkurrenz, Bedarf, Nachfrage / Regionale Kaufkraft / Arbeitskräfte / Rohstoffe)
• Betriebswirtschaftliche Faktoren ( Energiekosten / Mietpreise / Grundstückskosten / Gewerbesteuer / Nebenkosten)
• Infrastrukturelle Faktoren ( Konkurrenz in unmittelbarer Nähe / Vorhandensein öff. Einrichtungen / günstige Verkehrslage / räumliche Nähe zu Ballungsgebieten)
• Rechtliche Faktoren (Flächennutzungs- Bebauungsplan / Baunutzungsverordnung)

Besonderheit für Dienstleistungen

• wichtig ist die Nähe zum Kunden, kurze Wege und gute Verkehrsanbindung, z.B. Gemeindezentrum

• Haftungsverhältnisse
• Entscheidungsstrukturen
• Finanzierungsmöglichkeiten
• Gewinn und Verlustverteilung
• Gründungsmodalitäten
• Besteuerung der Rechtsform

Franchise ist ein Vertragssystem, bei dem der Franchise-Nehmer einen bestimmten Betriebstyp übernimmt - sich "einmietet".

Vorteile für den FG: Finanzierung, Erschließung der Märkte, Kosteneffizienz, CI

Vorteile für den FN: Vermindertes Risiko, Nutzung vorhandener Marken, Einkaufsvorteile

Nachteile für den FG: zu schnelles Wachstum, Fluktuation

Nachteile für den FN: Standortvorbestimmung, festes Konzept, Standart Controlling

• Kosten- bzw. Preisführerschaft (z.B. Amazon)
• Differnzierung ( spezielle Kundenwünsche)
• Konzentration (aufs Wesentliche = Marktnische)

Umsatzrendite und Eigenkapitalrendite und Gesamtkapital

Umsatz:

Gewinn / Umsatz = Kennzahl (Gewinn pro Euro)

Eigenkapital

Gewinn + kalk. Zinsen / Eigenkapital = Kennzahl (Gewinn für investiertes Eigenkapital)

Gesamtkapitalrendite

Gewinn+Fremdkapitalzinsen+kalk.Zinsen/Gesamtkapital = Kennzahl

• Einzelunternehmen und Personengesellschaften (OHG/Gbr)
• Kapitalgesellschaften (GmbH/AG)
• Sonderformen (Verein/Stiftung)

Kriterien sind die Formen der

• Gründung (Anzahl der Mitglieder)
• Haftung (beschränkt, unbeschränkt, alle, einer)
• Gewinnverteilung (einer, alle, nach Anteilen)
• Geschäftsführung (Inhaber, Gesellschafter, Geschäftsführer, Vorstand)

• keine Buchung ohne Beleg
• Vollständig - nicht lückenhaft
• Nachvollziehbarkeit (für sachverständigen Dritten)
• Wahrheit
• Klarheit (keine Radierungen)
• Vorsicht (der vorsichtige Kaufmann)
• Realisationsprinzip (Gewinne dürfen erst ausgewiesen werden, wenn sie realisiert sind. Verluste müssen immer ausgewiesen werden, auch wenn sie noch nicht realisiert sind z.B. Aktien)

Billanzierung nach Marktpreis oder Anschaffungskosten (stille Reserve bei Mehrwert) 

1. Gewinn und Verlust Rechnung (GuV) -> Erfolg des Geschäftjahres
2. Bilanz (Gegenüberstellung von Vermögen+Schulden zu einem bestimmten Stichtag)
3. Anhang (Erklärung bestimmter Billanzposten für bessere Übersichtlichkeit)
4. Lagebericht (nächstes Geschäftsjahr + Kommentar Vergangenheit -> nur große Gesellschaften laut HGB

Aktiva Billanzgliederung

A. Anlagevermögen

1. Immaterielle Vermögensgegenstände

2. Sachanlagen

3. Finanzanlagen

B. Umlaufvermögen

1. Vorräte

2. Forderungen und sonstie Vermögensgegenstände

3. Wertpapiere

4. Kassenbestand, Bundesbankguthaben, Guthaben bei Kreditinstituten und Schecks

C. Rechnungsabgrenzungsposten

D. Aktive latente Steuern

E. Aktiver Unterschiedsbetrag aus Vermögensverrechung

A. Eigenkapital 

1. Gezeichnetes Kapital (Bsp GmbH Stammkapital)

2. Kapitalrücklage (Geld oder Vorräte)

3. Gewinnrücklagen (einbehaltung von Gewinnen / Innenfinanzierung)

4. Gewinnvortrag/Verlustvortrag (Bilanzgewinn wird nicht voll ausgeschüttet)

5. Jahresüberschuss/Jahresfehlbetrag (Saldo aus GuV)

B. Rückstellungen (z.B. Prozesskosten)

C. Verbindlichkeiten (aus Krediten oder Lieferung)

D. Rechnungsabgrenzungsposten (bereits bezahlte Leistungen, die erst im neuen Geschäftsjahr erbracht werden -erst dann erfolgt die Einbuchung)

E. Passive latente Steuer (Steuer für zukünftige steuerliche Mehrgewinne)